21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報道 記者李愿 北京報道

試點兩年有余的個人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)即將迎來擴(kuò)圍。

21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報道記者獲悉，相關(guān)部門將就個人養(yǎng)老金制度全面實施進(jìn)行動員部署，隨后個人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)實施范圍將正式擴(kuò)圍。

個人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)涉及部門眾多。2022年11月4日，人社部、財政部、國家稅務(wù)總局、原銀保監(jiān)會、證監(jiān)會聯(lián)合印發(fā)《個人養(yǎng)老金實施辦法》；2022年11月25日，人社部、財政部、國家稅務(wù)總局發(fā)布個人養(yǎng)老金先行城市（地區(qū)）名單，個人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)正式在36個城市（地區(qū)）開始試點。

新一輪賬戶爭奪戰(zhàn)已展開

21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報道記者日前從業(yè)內(nèi)人士了解到，目前個人養(yǎng)老金賬戶開戶數(shù)已經(jīng)超過了7000萬人。

“我們一直在密切關(guān)注個人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)擴(kuò)圍的具體時間，期望借助政策開拓更多的客戶，前期我們也已經(jīng)做了充分的準(zhǔn)備。”一家大行養(yǎng)老金融部相關(guān)負(fù)責(zé)人對21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報道記者表示，相比其他業(yè)務(wù)，個人養(yǎng)老金資金賬戶里的資金是一筆長期資金，對商業(yè)銀行來說有諸多好處。

由于個人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)實施賬戶制，近兩年商業(yè)銀行已就個人養(yǎng)老金資金賬戶開立展開了激烈競爭。從過往情況來看，年底是個人養(yǎng)老金開戶、繳存的早峰期，開戶數(shù)量、繳存金額可能會遠(yuǎn)超過前11個月的總量，由此近期又一輪個人養(yǎng)老金開戶戰(zhàn)已經(jīng)悄然展開。

工商銀行以“省稅倒計時”提醒，12月31日前繳存?zhèn)€人養(yǎng)老金才能按照12000元的限額標(biāo)準(zhǔn)在該年度的綜合所得或經(jīng)營所得中據(jù)實扣除，對于新客戶，該行還給予激勵，最高可188+388元立減金；中國銀行重點聚焦在拉新，首次開戶且繳費10元及以上可抽取最高138元微信立減金，其他非試點城市客戶可以參與預(yù)約開戶，并可領(lǐng)取10.88元微信立減金；……

地方人社部門也在積極宣傳個人養(yǎng)老金，提醒參加人可通過國家社會保險公共服務(wù)平臺、全國人力資源和社會保障政務(wù)服務(wù)平臺、電子社保卡、掌上12333APP等全國統(tǒng)一線上服務(wù)入口或者商業(yè)銀行渠道，在信息平臺開立個人養(yǎng)老金賬戶（注：仍需選擇一家符合規(guī)定的商業(yè)銀行開立個人養(yǎng)老金資金賬戶）。

通過相關(guān)互聯(lián)網(wǎng)平臺也可以開立個人養(yǎng)老金資金賬戶。21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報道在支付寶APP看到，通過個人養(yǎng)老金入口，可以開立六大行、12家股份行個人養(yǎng)老金資金賬戶。不過，正式開通過程需要跳轉(zhuǎn)到相關(guān)銀行的服務(wù)頁面，這主要是螞蟻（杭州）基金銷售有限公司等8家獨立基金銷售機構(gòu)可以代銷個人養(yǎng)老金基金產(chǎn)品，但無個人養(yǎng)老金資金賬戶開立資質(zhì)。

相關(guān)政策或迎優(yōu)化

據(jù)了解，此次擴(kuò)圍后的個人養(yǎng)老金制度相關(guān)政策可能迎來一些優(yōu)化。11月初，人社部社會保險事業(yè)管理中心年金處處長陳娟娟在由中國社會保障學(xué)會主辦的第五屆全國養(yǎng)老金論壇“個人養(yǎng)老金圓桌討論”環(huán)節(jié)表示，個人養(yǎng)老金制度還需要不斷深化研究，包括探索稅優(yōu)政策的優(yōu)化路徑、拓寬個人養(yǎng)老金的投資渠道以及引入市場化投資顧問服務(wù)等，以期更好地滿足廣大民眾的實際需求。

就稅收政策而言，《關(guān)于個人養(yǎng)老金有關(guān)個人所得稅政策的公告》明確對個人養(yǎng)老金實施遞延納稅優(yōu)惠政策：在繳費環(huán)節(jié)，個人向個人養(yǎng)老金資金賬戶的繳費，按照12000元/年的限額標(biāo)準(zhǔn)，在綜合所得或經(jīng)營所得中據(jù)實扣除；在領(lǐng)取環(huán)節(jié)，個人領(lǐng)取的個人養(yǎng)老金，不并入綜合所得，單獨按照3%的稅率計算繳納個人所得稅，其繳納的稅款計入“工資、薪金所得”項目。

上述稅收政策也導(dǎo)致了目前開通個人養(yǎng)老金業(yè)務(wù)并繳存資金的主要是繳納個人所得稅人群，未來要吸引更多人參與，需要對稅收政策進(jìn)行優(yōu)化。“財稅政策是推動個人養(yǎng)老金發(fā)展的重要引擎而非唯一動力，居民可支配收入增長情況、養(yǎng)老金融產(chǎn)品情況、制度參與便捷程度等因素都會對個人養(yǎng)老金產(chǎn)生影響，因此個人養(yǎng)老金建設(shè)是一個長期發(fā)展和逐漸壯大的過程，應(yīng)當(dāng)隨經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展、稅制改革和資本市場發(fā)展等情況進(jìn)行調(diào)整和完善。”有財稅專家表示。

上述財稅專家建議，考慮到目前我國個稅的納稅群體明顯小于個人養(yǎng)老金制度的覆蓋群體，可根據(jù)經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展實際情況和多層次、多支柱養(yǎng)老保險體系改革進(jìn)展，在適當(dāng)時機建立針對低收入群體參加個人養(yǎng)老金制度的財政補貼機制，增強對非個稅納稅人群的吸引力。

中國保險資產(chǎn)管理業(yè)協(xié)會發(fā)布的《中國養(yǎng)老財富儲備調(diào)查報告（2024）》顯示，受訪者對個人養(yǎng)老金制度優(yōu)化抱有較大期待，其中給予無法享受稅收優(yōu)惠群體政策支持排第一位，報告也認(rèn)為稅優(yōu)和補貼仍然是個人養(yǎng)老金發(fā)展的必要工具。

就個人養(yǎng)老金產(chǎn)品而言，不少業(yè)內(nèi)人士指出，個人養(yǎng)老金產(chǎn)品存在同質(zhì)化問題，使得吸引力不足。銀行業(yè)理財?shù)怯浲泄苤行母笨偛霉苁チx曾撰文指出，個人養(yǎng)老金理財業(yè)務(wù)還存在著一些自身問題，影響個人養(yǎng)老金理財業(yè)務(wù)優(yōu)勢的進(jìn)一步發(fā)揮，包括目前個人養(yǎng)老金理財產(chǎn)品投資的基礎(chǔ)資產(chǎn)同大多數(shù)普通理財產(chǎn)品一樣，以貨幣市場工具、債券、股票等標(biāo)準(zhǔn)化資產(chǎn)為主，與普通產(chǎn)品并無不同。“資產(chǎn)荒”局面突顯，這導(dǎo)致個人養(yǎng)老金理財產(chǎn)品的管理人難以實際開展長期投資、價值投資，因此也很難做到高收益。23只個人養(yǎng)老金理財產(chǎn)品雖然全部實現(xiàn)了正收益，但增值較少，與投資者的期望有一定的距離。

國家社會保險公共服務(wù)平臺顯示，截至12月10日，個人養(yǎng)老金產(chǎn)品中的儲蓄、基金、保險、理財產(chǎn)品數(shù)量分別為466只、200只、144只、26只。